2025년 11월 7일 - 미국 증시는 목요일 폭락했고, 나스닥 지수는 1% 이상 하락했습니다. 미국 달러 지수는 100선 아래로 떨어졌고, 국채 수익률은 전 구간에서 급락했습니다. 금 현물 가격은 장 초반 급등했지만, 반전하여 $3,980선 아래로 마감했습니다. 유가는 재고 급증으로 하락했습니다. 시장은 12월 연준 금리 인하 기대감 고조와 경기 둔화 우려 심화 사이에서 줄다리기를 하고 있습니다.

시장 하이라이트 및 기본 사항

미국 주식: 부진한 고용지표로 공황 발생, 기술주 하락

S&P 500 지수는 0.7% 하락했고, 다우 지수는 350포인트(-0.75%) 하락했으며, 나스닥 지수는 1.1% 하락했습니다. 나스닥 100 지수는 1.2% 하락했습니다.

부문별 실적은 엇갈렸습니다. 필라델피아 반도체 지수는 1.3% 하락한 반면, 원유 가격 반등 기대에 힘입어 에너지 주식은 0.63% 상승했습니다.

주목할 만한 변동주: Snap은 18%(광고 사업 회복) 상승했고, Datadog는 19%(클라우드 모니터링에 대한 강력한 수요) 상승했습니다.

주요 동인:

노동 시장 악화: 챌린저 보고서에 따르면 10월 기업 해고가 20년 만에 최고치를 기록했으며, 이로 인해 12월 금리 인하 가능성이 60%로 높아졌습니다.

정책 재조정: 브라운 브라더스 해리먼은 "연준의 장기적 긴축은 노동 시장의 취약성을 더욱 드러낼 수 있다"고 지적했습니다.

외환 및 채권: 달러 100선 밑으로 하락, 국채 수익률 급락

미국 달러 지수는 0.2% 하락해 99.80으로 1주일 만에 최저치를 기록했습니다.

10년 만기 수익률은 7bp 하락해 4.09%를 기록했고, 2년 만기 수익률은 3.57%로 떨어졌습니다.

시장 논리: 취약한 고용 데이터가 금리 인하 가능성을 강화하여 고정 수익 자산으로 자금이 유입되었습니다.

주요 통화 중 엔화는 153.50으로 반등했고, 유로화는 달러 대비 1.1500으로 상승했습니다.

상품: 금값 V자형 반전 실패, 재고 급증으로 유가 압박

현물 금은 $4,010에 잠시 도달한 후 $3,980 아래로 하락하여 0.3%로 마감했습니다.

시장 긴장: 비둘기파 금리 전망이 지지를 제공하지만, 유동성 긴축으로 상승 모멘텀이 제한됩니다.

원유:

WTI 원유는 배럴당 0.5% 하락해 $59.50을 기록했는데, 이는 EIA 재고가 520만 배럴(예상치인 286,000배럴 감소) 증가했기 때문입니다.

공급-수요 불균형: 미국의 생산량 증가가 OPEC+의 생산량 감축의 영향을 상쇄했습니다.

암호화폐: 비트코인, 위험 감수성 약화로 $102K 지지선 유지

주요 토큰이 약세를 보였습니다. 비트코인은 $102,000으로 하락했고, 이더리움도 하락했습니다.

시장 심리: 기술 주식의 약세가 암호화폐로 확대되면서 레버리지 롱 포지션이 청산되고 변동성이 증가했습니다.

오늘의 초점

미국 신규 실업수당 청구 건수:

220,000을 넘는 수치는 12월 금리 인하 가능성을 더욱 확고히 할 수 있습니다.

연방준비제도이사회(Fed) 월러 이사의 발언:

비둘기파적 태도는 위험 자산을 늘릴 수 있다.

정부 폐쇄:

현재 역사상 가장 긴 37일째입니다. 장기간의 혼란으로 인해 비농업 고용 보고서 발표가 지연될 수 있습니다.

기업 수익:

디즈니와 에어비앤비는 종료 후 실적을 보고할 예정이며, 소비자 회복력은 여전히 주요 시장 지표입니다.