۲۲ ژانویه ۲۰۲۶ - تنشها در بازارهای مالی جهانی نشانههایی از کاهش موقت را نشان داد، زیرا تحولات جدید به مهار افزایش حق بیمه ریسک کمک کرد و بهبود تدریجی اشتهای ریسک را تشویق کرد. احساسات بازار از موضع بسیار تدافعی به سمت مشاهده منطقیتر تغییر جهت داد و نگرانیها در مورد درگیری احتمالی و تشدید سیاستها را کاهش داد. با کاهش تقاضای پناهگاه امن در حاشیه، بازار فلزات گرانبها وارد مرحله تعدیل شد. صندوقهای کوتاهمدت در سطوح بالا سود کسب کردند و باعث عقبنشینی نقره شدند که افزایش شدید جلسه قبل را اصلاح کرد. طلا نیز تحت فشار قرار گرفت و در محدودهای بیثبات معامله شد و برای مدت کوتاهی به حدود ۴۷۵۶ دلار در روز عقبنشینی کرد. علاقه به خرید در افتها همچنان فعال ماند و ریسک نزولی طلا را محدود کرد. به طور کلی، فلزات گرانبها از حرکات یکطرفه و مبتنی بر احساسات به سمت تثبیت سطح بالا و مرحله قیمتگذاری مجدد ساختاری در حال گذار هستند.
عملکرد دارایی و تحلیل بنیادی
۱. بازارهای سهام ایالات متحده
عملکرد شاخص
- میانگین صنعتی داو جونز: در حال حاضر حدود ۴۹،۰۷۷ واحد (+۱.۲۱۱TP3T) است. با پشتیبانی سیگنالهای کاهش تنش ژئوپلیتیکی از مجمع داووس، شاخص داو جونز ضررهای قبلی خود را جبران کرد و سطح ۴۹۰۰۰ واحدی را پس گرفت. بخشهای صنعتی و انرژی منجر به افزایش قیمت شدند، در حالی که فروش ناشی از وحشت قبلی مهار شد.
- شاخص S&P 500: در حال حاضر حدود ۶۸۹۰ واحد (+۱.۱۶۱TP3T). پس از تجربه یک «فروش سهگانه» در سهام، اوراق قرضه و ارزها، شاخص تثبیت شد و دوباره افزایش یافت.
- شاخص ترکیبی نزدک: در حال حاضر حدود ۲۵۵۶۰ واحد (+۱.۱۸۱TP3T). سهام فناوری پس از رسیدن به پایینترین سطوح کوتاهمدت، شاهد پوشش فروش بودند.
هایلایت سهام
- اپل (AAPL): در حال حاضر حدود ۲۴۷.۶۵ دلار (+۰.۳۹۱TP3T). پس از فروش گسترده ۳.۴۶۱TP3T در روز سهشنبه، سهام در نزدیکی سطح ۲۴۵ دلار حمایت فنی پیدا کرد.
۲. بازار ارز خارجی
- شاخص دلار آمریکا (DXY): در حال حاضر حدود ۹۸.۷۰. با معکوس شدن جریانهای امن، شاخص دلار پس از بازگشت از سطح ۹۸.۶۰، دوباره تضعیف شد.
- یورو/دلار آمریکا: حدود ۱.۱۶۷۸. با توجه به اینکه تهدیدهای تعرفهای علیه اروپا هنوز حل نشده است، یورو دوباره به حالت اشباع فروش بازگشت.
- دلار آمریکا/ین ژاپن: در ۱۵۸.۲۰. ین نسبتاً پایدار ماند؛ با بهبود ریسکپذیری، تقاضا برای ین به عنوان دارایی امن کاهش یافت و این جفت ارز را در محدودهی محدودی در اطراف سطح کلیدی ۱۵۸ نگه داشت.
۳. فلزات گرانبها و کالاها
فلزات گرانبها
- طلای اسپات (XAUUSD)پس از افزایش اولیه به سمت ۴۸۰۰ دلار، طلا امروز پس از سیگنالهای مثبت از مجمع داووس، شاهد اصلاح منطقی در حق بیمه خود به عنوان دارایی امن بود. قیمتها برای مدت کوتاهی در طول روز به ۴۷۵۶ دلار کاهش یافت، اما با افزایش جذابیت تخصیص داراییهای بلندمدت، خریدهای نزولی قوی ادامه یافت.
- نقره اسپات (XAGUSD)با کاهش تنشهای ژئوپلیتیکی، نقره با فشار قابل توجهی برای سودآوری مواجه شد. پس از ثبت رکورد تاریخی ۹۵ دلار، سودهای روزانه به طور قابل توجهی کاهش یافت و قیمتها در حال حاضر حدود ۹۱.۲۰ دلار است.
کالاها
- نفت خام WTI: در حال حاضر حدود ۶۰.۵۰ دلار در هر بشکه. علیرغم کاهش احساسات ریسکپذیری، انتظارات مرتبط با همکاری انرژی ناتو تحت توافقنامه چارچوب گرینلند، حمایت لازم را فراهم کرد و به قیمت نفت اجازه داد تا علاقه خرید را به زیر سطح ۶۰ دلار پیدا کند.
۴. داراییهای رمزنگاریشده و تحولات کلان
- بیت کوین (BTC): در حالی که سطح روانی ۹۰،۰۰۰ دلار را حفظ کرده است، در یک محدوده باریک معامله میشود. تحت تأثیر سیگنالهای تسهیل سیاست از مجمع داووس، بیت کوین پس از نوسانات قبلی، در سطوح بالا تثبیت شد و در حال حاضر حدود ۸۹۸۰۵ دلار است.
- اتریوم (ETH)اتریوم در آستانه ۳۰۰۰ دلار در یک رقابت تن به تن گیر افتاده است. اتریوم همچنان در محدوده قیمتی خود باقی مانده و در حال حاضر حدود ۳۰۰۳ دلار است و دقیقاً در میدان نبرد اصلی بین گاوها و خرسها قرار دارد.
5تمرکز امروز
- سخنرانی کریستین لاگارد، رئیس بانک مرکزی اروپا
- استرالیا: تغییر اشتغال در ماه دسامبر
- استرالیا: نرخ بیکاری دسامبر
- ایالات متحده: شاخص قیمت اصلی PCE دسامبر (ماهانه)
- ایالات متحده: تولید ناخالص داخلی واقعی سه ماهه چهارم سالانه (نهایی)
- ایالات متحده: شاخص قیمت تولید ناخالص داخلی سه ماهه چهارم (نهایی)
- ایالات متحده: تعداد مدعیان اولیه بیکاری برای هفته منتهی به 19 ژانویه
- ایالات متحده: شاخص قیمت اصلی PCE ماه اکتبر (ماهانه) - اصلاح شده / تأیید دادههای تاریخی
