Análise Diária do Mercado Amillex: Preocupações com a avaliação de empresas de tecnologia ressurgem, derrubando o Nasdaq em 0,85%; Ouro cai abaixo de $4.100 enquanto os mercados aguardam a reabertura do governo dos EUA e a retomada da divulgação de dados.
12 de novembro de 2025 — As ações americanas apresentaram desempenho misto na segunda-feira, com o Nasdaq caindo 0,85%, o S&P 500 recuando 0,34% e o Dow Jones subindo 0,03%. O ouro à vista caiu abaixo da marca de US$ 4.100, com uma queda de mais de US$ 0,4% durante o pregão; o Bitcoin despencou mais de US$ 1%, chegando a US$ 105.000. O índice do dólar americano se desvalorizou ligeiramente, enquanto o petróleo bruto subiu mais de US$ 1%. Os investidores permanecem divididos entre as pressões de “correção de valorização” e o otimismo em relação à “clareza das políticas”, à medida que a paralisação do governo americano se aproxima do fim.
Ações dos EUA: ações de tecnologia lideram queda, energia e setor financeiro apresentam melhor desempenho.
Nasdaq −0,85%; S&P 500 −0,34%; Dow Jones +0,03%
Índice Nasdaq Golden Dragon China +0,6%
Desempenho setorial: ETF de semicondutores -0,94%, ETF de tecnologia -0,62%; ETF de energia +0,94%, ETF bancário +0,47%
Destaques das ações:
NVIDIA (−3,47%) – O SoftBank Group vendeu toda a sua participação, desencadeando uma onda de vendas de ações relacionadas à IA.
CoreWeave (−13%) – Reduziu sua previsão de receita para o ano todo; a Mizuho Securities diminuiu seu preço-alvo para $120.
Meta (−1.67%) – Surgiram relatos de que o Cientista Chefe de IA, Yann LeCun, planeja sair e abrir sua própria empresa.
Principais fatores:
Preocupações com a avaliação: Após altas sustentadas, a realização de lucros afetou as ações de tecnologia, enquanto dados mais fracos do mercado de trabalho (ADP) levantaram dúvidas sobre a resiliência dos lucros.
Perspectiva política: Com a paralisação do governo dos EUA já durando 41 dias e próxima da resolução, o retorno da divulgação de dados econômicos poderá recalibrar as expectativas para um corte na taxa de juros do Fed em dezembro (probabilidade atual: 66%).
Commodities: Ouro cai abaixo de $4.100; Petróleo se mantém próximo de $60
O ouro à vista caiu 0,4% para $4,102, chegando a ficar brevemente abaixo do limite de $4,100.
A prata à vista caiu 0,3% para $50,32.
Contexto de mercado: A crescente volatilidade dos ativos de risco restringiu a demanda por ativos de refúgio, embora as compras de ouro pelos bancos centrais — lideradas pelo 12º mês consecutivo de acumulação na China — continuem a oferecer suporte a longo prazo.
Mercado de petróleo:
O petróleo bruto WTI subiu 1% para $60,78.
Os relatórios de inventário da API e da EIA foram adiados para 13 e 14 de novembro devido ao feriado.
Fundamentos: O mercado permanece equilibrado entre a melhoria no cumprimento dos cortes de produção pela OPEP+ e a lenta recuperação da demanda; a reabertura do mercado governamental pode impulsionar as expectativas de consumo no curto prazo.
Câmbio e Criptomoedas: Dólar ligeiramente mais fraco; Bitcoin estende correção
O índice do dólar americano caiu 0,21% para 99,36; o par EUR/USD está estável em 1,1560.
Criptomoedas: Bitcoin −1,15% para $105.200; Ethereum −1,31% para $3.562.
Mercados globais: Europa apresenta desempenho superior, Ásia apresenta resultados mistos.
Sentimento: As ações cíclicas europeias se beneficiaram da melhora das perspectivas econômicas, enquanto os investidores asiáticos se concentraram em sinais de alívio das tensões entre EUA e China.
O foco de hoje
Dados do IPC dos EUA em outubro
Progresso da reabertura do governo dos EUA: Se o confinamento terminar oficialmente, dados atrasados como o de empregos não agrícolas (Nonfarm Payrolls) e o de vendas no varejo (Retail Sales) serão divulgados em rápida sucessão.
Relatório Mensal da OPEP sobre o Mercado de Petróleo: Qualquer revisão para baixo das metas de produção poderá sustentar os preços do petróleo.
Dados financeiros da China em outubro (TSF, M2): Crescimento mais acelerado do crédito pode aliviar as preocupações com uma desaceleração econômica.
Boletim Econômico do BCE: Um tom que sugere que a inflação está sob controle pode arrefecer as expectativas de novos aumentos de juros este ano.
