24 de outubro de 2025 — Ontem, o petróleo bruto WTI subiu 5%, atingindo $61,59 por barril, registrando seu maior ganho em um único dia no ano. O ouro à vista se recuperou em mais de 1%, ultrapassando $4.140 por onça. Os índices de ações dos EUA fecharam mistos, com a Tesla caindo mais de 5%, pressionando o Nasdaq. O índice do dólar americano se estabilizou na marca de 99. O sentimento do mercado foi dominado por uma acirrada disputa entre a “interrupção no fornecimento de petróleo russo devido às sanções” e o retorno das “operações em tempos de recessão”.”

Mercado de ações dos EUA: Resultados mistos, ações do setor de energia lideram os ganhos.

O Dow Jones caiu 0,04%, o S&P 500 subiu 0,1% e o Nasdaq ficou estável, já que a queda de 5% da Tesla afetou negativamente o setor de tecnologia.

Setores em destaque: As ações do setor de energia tiveram um desempenho superior, impulsionadas pela alta do preço do petróleo; as ações das companhias aéreas também registraram ganhos, com a American Airlines subindo mais de 41% após elevar sua previsão de lucros.

Ações em destaque: As ações da Volvo Cars dispararam 29% nos mercados europeus após a divulgação de resultados do terceiro trimestre melhores do que o esperado; Netflix e Texas Instruments decepcionaram com resultados mais fracos.

Principais fatores:

Prêmio de Risco Geopolítico: O governo Trump impôs sanções às principais empresas petrolíferas russas, gerando temores de interrupções no fornecimento global.

Teste de resiliência dos resultados: As vendas da Tesla no terceiro trimestre tiveram um aumento acentuado, mas os lucros ficaram abaixo das expectativas, evidenciando a postura mais rigorosa dos investidores em relação a empresas de tecnologia com alta avaliação de mercado.

Mercadorias: Petróleo registra maior alta do ano, ouro recupera seu apelo como porto seguro

O petróleo bruto WTI subiu 5%, para $61,59 por barril, enquanto o petróleo bruto Brent subiu em paralelo.

Impacto das sanções: As gigantes petrolíferas russas respondem por aproximadamente 121.030 toneladas da oferta global — quaisquer restrições às exportações poderiam anular a previsão de excedente da AIE (Agência Internacional de Energia).

Recuperação dos metais preciosos:

O ouro à vista subiu mais de 1% para $4.140 por onça, com a prata acompanhando a alta.

Análise lógica: O cancelamento da cúpula planejada entre Trump e Putin evidenciou a incerteza geopolítica. Apesar da estabilidade do dólar, a demanda por ativos de refúgio seguro permaneceu forte.

Câmbio e títulos: dólar se mantém firme em 99, rendimentos dos títulos do Tesouro sobem ligeiramente.

Índice do dólar: Estável em torno de 99,0, com o euro caindo para 1,1580 em relação ao dólar.

Mercado de títulos: O rendimento dos títulos do Tesouro americano com vencimento em 10 anos subiu 2 pontos-base, para 3,96%; o aumento das expectativas de inflação restringiu a demanda por títulos.

Lógica Central: A divergência política entre os EUA e a Europa (refletida na queda das ações europeias) sustentou o dólar, mas a alta dos preços do petróleo pode elevar as expectativas de inflação global.

Mercados da Europa e da Ásia-Pacífico: as ações europeias recuperaram, enquanto as ações japonesas oscilaram.

Mercados europeus: O índice DAX da Alemanha abriu em baixa de 0,6%, mas reduziu as perdas; o Euro Stoxx 50 caiu 0,84%.

Ásia-Pacífico: O índice Nikkei 225 do Japão apresentou maior volatilidade em meio à temporada de balanços; o KOSPI da Coreia do Sul recuou após atingir um recorde histórico.

O foco de hoje

Divulgação do IPC dos EUA em setembro

Dados do PMI dos EUA e da Zona Euro

PMI de manufatura da zona do euro em outubro

Detalhes das sanções ao petróleo russo — fique atento a possíveis medidas subsequentes do G7.

Resultados corporativos após o fechamento do mercado: Apple, Amazon, Meta (foco em investimentos em IA e demanda por anúncios)

Chevron e ExxonMobil: Perspectivas de lucros no setor de energia impulsionadas pela alta do preço do petróleo

O Fed entra em seu período de silêncio pré-reunião — os dados do IPC servirão como o indicador final antes da reunião de política monetária de outubro.