21 октября 2025 г. — Вчера мировые фондовые рынки выросли на фоне восстановления склонности к риску, в первую очередь благодаря американским технологическим компаниям. Индекс Nasdaq 100 поднялся более чем на 11 тыс. долл., а акции Apple достигли рекордного максимума. Японский индекс Nikkei 225 впервые превысил отметку в 49 000 пунктов, а иена ослабла до 151 за доллар. Цена на спотовое золото выросла до 1 тыс. долл. за унцию, а биткоин подорожал более чем на 41 тыс. долл. Единственным отстающим оказалась нефть, цена на нефть марки WTI упала ниже 1 тыс. долл. за баррель. Рыночные настроения поддерживались снижением неопределенности в отношении политики и устойчивыми корпоративными доходами.

Американский рынок: Технологический сектор лидирует по росту, региональные банки стабилизируются.

Индекс Nasdaq 100 вырос на 11 тыс. 3 триллионов долларов, S&P 500 — на 0,81 тыс. 3 триллионов долларов, а Dow Jones — на 0,411 тыс. 3 триллионов долларов. Филадельфийский индекс полупроводниковых компаний достиг рекордного максимума, поднявшись на 1,71 тыс. 3 триллионов долларов.

В числе лидеров роста оказались Apple, чьи акции подорожали почти на 31 тыс. после того, как Loop Capital повысила свой прогноз спроса на iPhone, а также AMD и Intel, каждая из которых выросла более чем на 21 тыс.. Nvidia снизилась на 0,31 тыс..

В Европе акции оборонного и люксового секторов показали разную динамику: акции Rheinmetall подскочили на 5,41 трлн 3 триллиона долларов, Kering — на 4,961 трлн 3 триллиона долларов, а акции B&M Retail рухнули на 241 трлн 3 триллиона долларов после отставки финансового директора.

Ключевые факторы:

Торговая напряженность ослабевает: Дональд Трамп преуменьшил необходимость введения новых пошлин.

Кредитные риски были устранены: расхождения в резервах банков не вызвали системных опасений.

Азиатско-Тихоокеанский регион и Европа: индекс Nikkei достиг рекордного максимума на фоне прояснения политической ситуации.

Японский индекс Nikkei 225 подскочил на 3,371 TP3T, достигнув исторического максимума выше 49 000.

Главный катализатор: Либерально-демократическая партия (ЛДП) заключила союз с Японской инновационной партией, в результате чего Санаэ Такаичи фактически обеспечила себе пост премьер-министра, что подогрело ожидания фискальных стимулов.

Влияние на валютный рынок: иена ослабла до 150,81, и рынки возобновили торговлю по схеме “длинные позиции по японским акциям, короткие позиции по иене”, известную как “торговля Такаичи”.”

В Европе индекс STOXX 600 вырос на 11 трлн 300 долларов, немецкий DAX прибавил 0,81 трлн 300 долларов, а французский CAC 40 – 0,481 трлн 300 долларов.

Драгоценные металлы и криптовалюты: золото восстанавливается, биткоин продолжает рост.

Цены на золото выросли более чем на 21 триллион бат, достигнув отметки в 4350 бат за унцию, частично компенсировав резкие потери прошлой пятницы (самое большое дневное падение с мая 2024 года).

Долгосрочная поддержка: устойчивые закупки золота центральными банками — более 800 тонн было добавлено в мировом объеме в 2025 году — и нестабильная ситуация с прекращением огня на Ближнем Востоке поддерживают цены.

Биткоин подскочил выше отметки 4%, за ним последовал Ethereum, поскольку возросший аппетит к риску подстегнул приток средств в высокорискованные активы.

Сырьевые товары: единственное падение цен на нефть на фоне ухудшения прогнозов спроса и предложения.

Цена на нефть марки WTI упала на 21 трлн 300 долларов до 1 трлн 400 56 долларов за баррель, а цена на нефть марки Brent также снизилась.

Факторы, указывающие на негативные последствия:

Международное энергетическое агентство (МЭА) предупредило о возможном переизбытке предложения к 2026 году;

Увеличение добычи нефти странами ОПЕК+ приносит свои плоды, в то время как запасы нефти в США продолжают расти.

Уровень поддержки: В районе $55 находится предельная себестоимость сланцевой нефти — устойчивый прорыв ниже этого уровня может привести к сокращению предложения.

Сегодняшняя тема:

Выборы премьер-министра Японии: Если Санаэ Такаичи будет официально избрана, японские акции могут продолжить рост, в то время как иена продолжит ослабевать. Рынки будут внимательно изучать детали предложенной ею концепции “фискально-монетарной координации”.

Прогноз индекса потребительских цен в США: если приостановка работы правительства закончится, ожидается, что данные по индексу потребительских цен за сентябрь (которые будут опубликованы 24 октября) покажут рост на 3,11 трлн 3000 долларов в годовом исчислении.

Опережающий индекс Конференц-совета США (22:00): Показатель ниже предыдущего значения -0,1% может укрепить ожидания замедления экономического роста.

Индекс потребительского доверия в еврозоне (17:00): Следите за признаками ослабления спроса на фоне сохраняющихся геополитических рисков.

Отчеты о доходах после закрытия торгов: Tesla, IBM и Intel — с акцентом на капиталовложения, связанные с ИИ, и признаки восстановления спроса на ПК.