Amillex Daily FX Insights | Geopolitical Tensions Clash with Policy Expectations: Gold Consolidates while Oil Holds High Ground

เช้าวันศุกร์ที่ 7 สิงหาคม 2569 ราคาทองคำซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 1,242 ดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์ในช่วงต้นชั่วโมงของตลาดเอเชีย ก่อนหน้านี้ในวันพุธ สถานการณ์ทางภูมิรัฐศาสตร์ที่เปลี่ยนแปลงไปได้จุดประกายความวิตกกังวลในตลาดอีกครั้งเกี่ยวกับปัญหาการหยุดชะงักของห่วงโซ่อุปทานและการกลับมาของภาวะเงินเฟ้อ สิ่งนี้ยิ่งเพิ่มความคาดหวังเกี่ยวกับการเข้มงวดนโยบายการเงินเพิ่มเติม ส่งผลให้ราคาทองคำได้รับแรงกดดันอย่างรุนแรงและลดลงต่ำกว่าระดับ 4,050 ดอลลาร์สหรัฐชั่วคราว แม้ว่าราคาทองคำจะทรงตัวแล้ว แต่การต่อสู้ระหว่างข้อจำกัดทางนโยบายและการซื้อเพื่อเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยยังคงทำให้ความแตกต่างของตลาดกว้างขึ้นในระดับสูง ซึ่งส่งผลให้แรงผลักดันขาขึ้นลดลงอย่างเห็นได้ชัด.

ในขณะเดียวกัน ตลาดพลังงานก็เผชิญกับความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นอย่างมาก ราคาน้ำมันดิบพุ่งขึ้นกว่า 4% ในวันพุธ มาอยู่ที่ประมาณ $78.11 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล แถลงการณ์เกี่ยวกับข้อตกลงช่องทางการขนส่งที่กำลังจะเกิดขึ้นและข้อจำกัดในการขนส่งที่อาจเกิดขึ้น ได้เพิ่มความไม่แน่นอนในด้านอุปทานมากยิ่งขึ้น ขณะนี้ทุกสายตาจับจ้องไปที่รายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ของสหรัฐฯ ที่กำลังจะมาถึง หากตัวเลขออกมาดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ ก็จะยิ่งตอกย้ำความคาดหวังเกี่ยวกับการเข้มงวดนโยบายการเงิน และกระตุ้นให้เกิดการปรับราคาในเชิงมหภาคอีกครั้งในสินทรัพย์ทั่วโลก.

ผลการดำเนินงานของสินทรัพย์และการวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน

1. ตลาดหุ้นสหรัฐอเมริกา

ดัชนีประสิทธิภาพ

ดัชนีอุตสาหกรรมดาวโจนส์ (DJI): ปิดที่ 53,890.40 ลดลง 464.05 จุด (-0.85%) ดัชนี Dow Jones ร่วงลงอย่างเห็นได้ชัดจากแรงปรับตัวลงอย่างรุนแรงของหุ้นกลุ่มอุตสาหกรรมและกลุ่มเศรษฐกิจดั้งเดิม การที่ดัชนีลดลงต่ำกว่าระดับ 54,000 จุด สะท้อนให้เห็นถึงการขายทำกำไรในช่วงปลายวัฏจักรในกลุ่มหุ้นคุณค่าที่อ่อนไหวต่อวัฏจักรเศรษฐกิจ.
ดัชนี S&P 500 (SP500): ปิดที่ 7,718.88 เพิ่มขึ้นเล็กน้อย 4.92 จุด (+0.06%) ดัชนีเคลื่อนไหวในกรอบแคบๆ เนื่องจากแรงซื้อและแรงขายบรรลุจุดสมดุลชั่วคราวเหนือ 7,700 โดยความแตกต่างอย่างมากในองค์ประกอบพื้นฐานได้หักล้างโมเมนตัมในทิศทางเดียว.
ดัชนี Nasdaq 100 (NQ1): ปิดที่ 29,521.00 เพิ่มขึ้น 32.75 จุด (+0.11%) หุ้นกลุ่มเทคโนโลยีขนาดใหญ่มีผลประกอบการที่หลากหลาย แรงซื้อหลังราคาตกเข้ามาช่วยหนุนหุ้นกลุ่มซัพพลายเชน AI หลักๆ หลังจากที่ราคาปรับตัวลงมาในช่วงหลัง ช่วยให้ดัชนีที่เน้นหุ้นเทคโนโลยีทรงตัวอยู่เหนือ 29,500.

จุดเด่นของหุ้น

แอปเปิล (AAPL): หุ้นซื้อขายอยู่ที่ $312.41 โดยสวนทางกับแนวโน้มด้วยกำไร 0.45% แอปเปิลเป็นที่ชื่นชอบของนักลงทุนที่หลีกเลี่ยงความเสี่ยงในฐานะหุ้นขนาดใหญ่ที่มีกระแสเงินสดสูงและมีบทบาทในการป้องกันความเสี่ยง โดยยังคงทรงตัวอยู่เหนือระดับ $310 อย่างมั่นคง.
เทสลา (TSLA): ซื้อขายที่ $319.53 ลดลง 0.63% เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นและการคาดการณ์ความต้องการรถยนต์ไฟฟ้าทั่วโลกที่อ่อนตัวลง หุ้นจึงยังคงอยู่ในช่วงการเคลื่อนไหวลงรอบ ๆ $320.
อินเทล (INTC): ซื้อขายที่ $99.81 ลดลง 1.24% หุ้นร่วงลงต่ำกว่าระดับสำคัญ $100 ท่ามกลางความคาดหวังว่าการลงทุนในภาคอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์จะชะลอตัวลง.
อเมซอน (AMZN): ซื้อขายอยู่ที่ $272.26 ลดลงเล็กน้อย 0.14% ศักยภาพในการปรับตัวขึ้นยังคงถูกจำกัดด้วยความคาดหวังการเติบโตของธุรกิจคลาวด์ที่ชะลอตัวและความกังวลเกี่ยวกับอัตรากำไรของธุรกิจค้าปลีก โดยราคาหุ้นทรงตัวอยู่ประมาณ $272.
อัลฟาเบท/กูเกิล (GOOG): ซื้อขายที่ $357.75 ลดลง 1.29% เผชิญแรงกดดันสองด้านจากความไม่แน่นอนด้านกฎระเบียบต่อต้านการผูกขาดและต้นทุนที่เพิ่มสูงขึ้นที่เกี่ยวข้องกับการนำ AI มาใช้ในเชิงพาณิชย์.

2. ตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ

ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ (DXY): ขณะนี้อยู่ที่ 99.966 ทรงตัวในวันนี้ (0.00%) ดอลลาร์สหรัฐเข้าสู่ภาวะลังเลและรอดูสถานการณ์ที่ระดับ 100 ซึ่งเป็นระดับสำคัญทางจิตวิทยา แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยที่สูงจะให้การสนับสนุนขาลง แต่ความกังวลเกี่ยวกับงบประมาณขาดดุลในระยะยาวจำกัดโมเมนตัมขาขึ้น.
ดอลลาร์สหรัฐ/เยน: ค่าเงินเยนอยู่ที่ 158.499 เพิ่มขึ้นเล็กน้อย 0.02% ขณะที่ยังคงทรงตัวอยู่ใกล้ระดับ 158.50 การปรับนโยบายการเงินของธนาคารกลางญี่ปุ่นที่ล่าช้า ประกอบกับส่วนต่างอัตราผลตอบแทนระหว่างสหรัฐฯ และญี่ปุ่นที่ยังคงอยู่ ทำให้ไม่มีแรงจูงใจมากนักสำหรับการปิดสถานะถือครองเงินเยน (yen carry trades).
ยูโร/ดอลลาร์สหรัฐ: ขณะนี้อยู่ที่ 1.15222 ลดลง 0.01% ข้อมูลดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อภาคการผลิตของยูโรโซนที่อ่อนแอและความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางยุโรป (ECB) จำกัดการฟื้นตัวของเงินยูโร ทำให้คู่เงินนี้ยังคงทรงตัวอยู่ใกล้ระดับ 1.1520.

3. โลหะมีค่าและสินค้าโภคภัณฑ์

โลหะมีค่า

ราคาทองคำสปอต (XAUUSD): ราคาทองคำซื้อขายอยู่ที่ประมาณ $4,240.00 ดอลลาร์/ออนซ์ ลดลง 0.02% หลังจากทำสถิติสูงสุดก่อนหน้านี้ ราคาทองคำเข้าสู่ช่วงการปรับฐาน อัตราผลตอบแทนที่แท้จริงที่สูงขึ้นส่งผลกระทบเล็กน้อย แต่ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์และการซื้อโดยธนาคารกลางยังคงให้การสนับสนุนที่แข็งแกร่งเหนือ $4,200 ดอลลาร์.
ราคาสปอตเงิน (XAGUSD): ซื้อขายอยู่ที่ $61.41/ออนซ์ ลดลง 0.19% การคาดการณ์ว่าความต้องการในภาคอุตสาหกรรมจะลดลง ประกอบกับการขายทำกำไรในโลหะมีค่า ส่งผลให้ราคาสินเงินอ่อนตัวลงต่ำกว่าแนวต้าน $61.50.

สินค้าโภคภัณฑ์

ราคาน้ำมันดิบ WTI (XTIUSD): ราคาน้ำมันซื้อขายอยู่ที่ $78.43 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ลดลง 0.05% โมเมนตัมของน้ำมันชะลอตัวลงหลังจากทะลุระดับ $78 เนื่องจากความเสี่ยงด้านอุปทานจากสถานการณ์ทางภูมิศาสตร์การเมืองปะทะกับอุปสงค์มหภาคโลกที่อ่อนแอ ทำให้ราคาน้ำมันเคลื่อนไหวในทิศทางที่จำกัด.

4. สินทรัพย์คริปโตและพลวัตระดับมหภาค

บิตคอยน์ (BTCUSD): รายงานล่าสุดอยู่ที่ $64,257 ราคาทรงตัว (0.00%) BTC ทรงตัวอยู่รอบระดับแนวรับสำคัญที่ $64,000 เนื่องจากการไหลเข้าของเงินทุนจากสถาบันชะลอตัวลง และการใช้เลเวอเรจในตลาดอนุพันธ์ลดลง ความผันผวนจึงลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบหลายปี.
อีเธอร์เรียม (ETHUSD): ราคาซื้อขายอยู่ที่ $1,901.27 ลดลง 0.06% ETH ยังคงมีผลการดำเนินงานต่ำกว่า BTC โดยได้รับผลกระทบจากกิจกรรมบนเครือข่ายที่ลดลงและการไหลออกของสภาพคล่องของเหรียญ Altcoin ทำให้ราคาแกว่งตัวอยู่เหนือระดับ $1,900 อย่างไม่มั่นคง.

5. เหตุการณ์สำคัญในวันนี้