2026년 2월 19일 글로벌 금융 시장은 지정학적 불확실성이 고조되는 가운데 상승세를 보였습니다. 미국과 이란 간의 긴장 고조와 제네바에서 진행 중인 러시아-우크라이나 평화 회담의 교착 상태가 맞물리면서 안전자산 선호 심리가 다시금 강화되었습니다. 금 현물 가격은 수요일에 2% 이상 급등했으며, 아시아 거래 세션 동안 4,970달러 수준에서 거래를 이어갔습니다.
거시 경제 측면에서 보면, 연준의 1월 회의록은 정책위원들 사이의 깊은 의견 차이를 드러냈습니다. 인플레이션이 여전히 높은 수준을 유지하면서 일부 위원들은 금리 추가 인상 가능성을 언급했지만, 다른 위원들은 향후 발표될 경제 지표가 완화될 경우 금리 인하를 단행해야 한다는 입장을 고수했습니다. 이러한 정책 불확실성으로 인해 매수세와 매도세 모두 심리적으로 중요한 5,000달러 선 부근에서 극심한 갈등을 겪고 있습니다.
자산 성과 및 기본적 분석
1. 미국 주식 시장
지수 성과
- 다우존스 산업평균지수(DJI): 49,662.66, 0.26% 상승
- S&P 500(SPX): 지수는 6,878.68로 0.03% 하락했습니다. 시장 가격이 '모멘텀 주도'에서 데이터 중심의 분석으로 전환됨에 따라 지수는 사상 최고치 부근에서 횡보세를 보이고 있습니다. 투자자들은 7,000선을 앞두고 인플레이션 지속에 대한 추가 확인을 기다리며 신중한 태도를 유지하고 있습니다.
- 나스닥 100(NQ): 24,940.25, 0.06% 하락. 기술주는 내부적인 차이를 보였다. 메모리 칩 관련주는 상승했지만, 대형 기술주들은 향후 금리 인상에 대한 상반된 전망 속에 밸류에이션 압박에 직면했다.
주요 주식 정보
- 테슬라(TSLA): 미화 411.32달러, 0.17% 상승
주가는 위험 회피 심리가 커지면서 제한적인 범위 내에서 움직였다.
2. 외환 시장
- 미국 달러 지수(DXY): 97.719, 0.03% 상승
연준 회의록에서 금리 재인상 가능성을 언급한 매파적인 발언에 힘입어 달러는 최근 하락분을 일부 만회했습니다. 시장에서 예상하는 6월 금리 인하 확률은 64%에서 50% 아래로 급격히 떨어졌습니다. - 유로/달러: 1.17871, 0.04% 상승
달러 반등에도 불구하고 유로존의 최근 경제 회복력과 연준 내 정책 격차가 커서 해당 통화쌍에 대한 하방 압력은 제한적이었습니다. - USD/JPY: 154.801, 0.02% 상승
일본의 새 총리 취임 이후 정책 불확실성으로 인해 엔화 캐리 트레이드는 155 수준에서 균형을 유지하고 있습니다.
3. 귀금속 및 원자재
귀금속
- 현물 금(XAU/USD): 온스당 4,963.95달러, 0.27% 하락
금 가격은 사상 최고치인 5,000달러를 돌파한 후 기술적 차익 실현 매물에 직면했습니다. 연준 회의록 공개로 단기 금리 인하에 대한 기대감이 약화되면서 단기적인 하락세가 나타났습니다. 하지만 지정학적 리스크는 중장기적인 매수 심리를 뒷받침하고 있습니다. - 은 현물(XAG/USD): 온스당 76.77달러, 0.53% 하락
높은 수준에서의 변동성 증가는 투기적 포지션이 변화하는 인플레이션 기대치에 민감하게 반응함을 반영합니다.
상품
- WTI 원유(XTI/USD): 배럴당 65.22달러로, 0.22% 상승했습니다. 중동 지역의 긴장과 잠재적인 군사 개입에 따른 지정학적 위험 프리미엄이 유가를 뒷받침하며 65달러 선을 확실히 돌파했습니다.
4. 암호화 자산과 거시 경제 동향
- 비트코인(BTC/USD): 66,383달러, 0.06% 하락. 1월의 급격한 조정 이후 비트코인은 바닥 다지기 국면에 진입했습니다. 연준이 "장기간 높은 금리 유지" 기조를 강화함에 따라 여전히 위험 자산으로 취급되는 암호화폐는 유동성 프리미엄의 재평가를 겪고 있습니다.
- 이더리움(ETH/USD): 1,954.20달러, 0.08% 하락. 비트코인 및 원자재 대비 지속적인 저조한 성과는 현재의 위험 회피 환경에서 자본이 전통적인 실물 자산에 묶여 있음을 시사합니다.
5. 오늘의 초점
- 뉴질랜드 중앙은행 총재 연설
- 호주 고용 변화
- 호주 실업률
